mommymoneyplz 님의 블로그

목차정기매수가 주는 심리적 안정변동성활용으로 낮추는 평균 단가일시납비교로 보는 장단점적립식 지수 투자는 정기매수로 매수 시점을 고민하는 부담을 줄이고, 변동성활용을 통해 평균 매수 단가를 낮추며, 일시납비교를 거쳐 자신에게 맞는 방식을 찾아가는 과정이다.정기매수가 주는 심리적 안정정기매수는 언제 사야 할지 고민하는 부담을 크게 줄여준다. 매달 정해진 금액을 정해진 날짜에 사들이면, 가격이 오르거나 내리거나 매번 판단을 반복할 필요가 없어 심리적으로 지속하기 쉬워진다.매수 시점을 매번 고민하는 방식은 심리적으로도 소모가 크다. 오늘 사야 할지 내일까지 기다려야 할지를 반복해서 판단하다 보면, 정작 중요한 것은 얼마나 오래 시장에 머무르는가라는 사실을 놓치기 쉽다.필자 역시 개별종목을 매매하던 시기에는 언제..

목차뒤늦은진입이 반복되는 이유추격매수가 낳는 손실 패턴조급함을 다스리는 투자 원칙투자심리는 뒤늦은진입과 추격매수, 그리고 조급함이 서로 맞물려 만들어내는 결과다. 남들이 이미 수익을 낸 뒤에야 뛰어들고, 오르는 종목을 뒤쫓아 사들이며, 결과를 서두르는 마음은 장기투자의 성과를 갉아먹는 대표적인 요인이다.뒤늦은진입이 반복되는 이유뒤늦은진입은 시장이 이미 크게 오른 뒤에야 확신을 갖게 되는 심리에서 비롯된다. 상승이 시작되는 시점에는 불확실성이 커서 선뜻 나서기 어렵고, 오히려 많은 사람이 수익을 이야기할 때쯤에야 안심하고 뛰어들게 된다.이런 이유로 시장의 상승 초입은 늘 회의적인 시선 속에서 지나가고, 오히려 상승이 상당 부분 진행된 뒤에야 뉴스와 주변의 화제를 통해 존재감을 드러내는 경우가 많다.지나고 ..

목차조기시작이 만드는 복리효과적금과 투자, 복리차이의 실체짧은 투자기간의 한계복리는 조기시작이 만드는 시간의 힘이며, 단순히 돈을 모으는 저축과 수익을 불리는 투자 사이에는 뚜렷한 복리차이가 존재한다. 그리고 그 차이는 투자기간이 충분히 길어야만 눈에 보이기 시작한다.조기시작이 만드는 복리효과조기시작은 복리효과를 극대화하는 가장 단순하면서도 강력한 방법이다. 같은 금액을 투자하더라도 시작 시점이 몇 년만 앞당겨져도 최종 자산 규모의 차이가 크게 벌어지는데, 이는 수익이 다시 수익을 낳는 복리 구조 때문이다.미국의 대표 지수인 S&P500은 1957년 이후 명목 기준으로 연평균 10퍼센트 안팎, 물가상승률을 제외한 실질 기준으로는 연평균 6퍼센트 중반의 수익률을 기록해 왔다. 이 정도의 수익률이라도 기간이..

목차종목선택의 함정과 확률분산투자가 낮추는 변동성저비용이 만드는 장기 격차지수 투자는 종목선택의 부담을 줄이고 분산투자로 위험을 낮추며 저비용 구조로 장기 수익을 지킨다. 어떤 종목을 고를 것인가 하는 부담, 여러 자산에 걸친 분산이 주는 안정성, 그리고 오랜 기간에 걸쳐 쌓이는 비용의 차이는 지수 투자와 개별 종목 투자를 가르는 핵심 요소다.종목선택의 함정과 확률종목선택은 장기적으로 낮은 확률의 싸움이다. 개별 종목의 주가는 기업 실적뿐 아니라 산업 동향, 수급, 투자 심리가 뒤섞여 움직이기 때문에 특정 종목이 시장 평균을 꾸준히 이길지 미리 가늠하기가 매우 어렵다.이런 어려움은 종목을 전문적으로 골라내는 액티브 펀드매니저에게도 마찬가지로 나타난다. 2025년 한 해 동안 미국 대형주 액티브 펀드의 7..

목차부의 갈림길과 자산 양극화의 의미연준교체가 만드는 새로운 투자 룰거시흐름 파악과 장기투자의 심리오건영 신한프리미어패스파인더 단장은 최근 방송에서 2026년과 2027년을 부의 갈림길로 규정했다. 그는 자산 양극화가 구조적으로 굳어지는 흐름과 연준교체가 만드는 정책 방향의 변화, 그리고 개인 투자자가 거시흐름을 읽어야 하는 이유를 함께 짚었다. 이 글은 필자의 지수 투자 경험을 바탕으로 세 가지 논점을 재구성한다.부의 갈림길과 자산 양극화의 의미부의 갈림길이라는 표현은 지금 시점의 선택이 훗날 큰 자산 격차를 만든다는 의미를 담고 있다. 오건영 단장은 2009년 금융위기 저점과 2011년 동일본 대지진 직후를 예로 들며, 당시의 충격이 지나고 나서야 그 시점이 기회였음을 알게 된다고 설명했다.2009년..

목차달러 패권이 만드는 안전자산 지위인덱스 복리가 쌓는 장기 수익장투 기준과 손절의 판단미국 주식 장기투자는 많은 투자자가 당연한 원칙처럼 받아들이는 전략이다. 그러나 이 원칙의 배경에는 달러 패권, 인덱스 복리, 장투 기준이라는 세 요소가 자리잡고 있다. 달러 패권은 미국 자산을 안전자산으로 만드는 근거이며, 인덱스 복리는 장기 수익을 키우는 구조다. 장투 기준은 산업과 종목마다 달라 투자자의 판단력을 시험하는 요소다.달러 패권이 만드는 안전자산 지위달러 패권은 미국 자산이 세계에서 가장 안전한 투자처로 꼽히는 핵심 근거다.미국은 스위프트망과 달러 발권력을 동시에 쥐고 있다. 이 두 가지 수단으로 미국은 전 세계 경제의 방향을 결정하는 위치에 서 있다. 동아시아 외환위기나 남유럽 재정위기 같은 사건이 ..

목차나이에 따라 달라지는 커버드콜 연령별 전략국내 상품의 분배 재원과 세금 구조숫자로 따져보는 은퇴 자금 설계커버드콜 ETF는 기초자산에 콜옵션을 매도해 월배당을 만드는 상품이다. 이 글에서는 연령별 전략에 따라 자산 구성을 달리해야 하는 이유를 먼저 다룬다. 이어 국내 상품의 분배 재원이 어떻게 구성되고 세금이 얼마나 줄어드는지 살펴본다. 마지막으로 은퇴 자금 설계를 구체적인 숫자로 계산하는 방법을 정리한다.나이에 따라 달라지는 커버드콜 연령별 전략커버드콜 투자에서 연령별 전략은 자산 배분의 방향을 결정하는 가장 중요한 기준이다. 같은 커버드콜 상품이라도 투자자의 나이와 목적에 따라 선택해야 할 기초자산이 달라지기 때문에, 연령별 전략을 세우지 않은 채 분배율만 보고 접근하면 자신의 상황과 맞지 않는 ..

목차포트폴리오 비주얼라이저 백테스트의 원리몬테카를로 시뮬레이션과 MDD 확인장기투자를 지탱하는 마음가짐포트폴리오 비주얼라이저는 자산배분과 투자전략의 성과를 검증할 수 있는 분석 도구다. 이 도구는 백테스트 기능으로 과거 수익률을 재현하고, 몬테카를로 시뮬레이션으로 미래에 발생할 수 있는 MDD를 미리 계산한다. 이러한 확인 과정은 장기투자를 지속하기 위한 마음가짐을 만드는 데 중요한 역할을 한다.포트폴리오 비주얼라이저 백테스트의 원리포트폴리오 비주얼라이저 백테스트 기능은 자산군의 비중을 정한 뒤 과거 실제 수익률을 적용해 성과를 계산하는 방식으로 작동한다.백테스트 메뉴에서는 애셋 얼로케이션 방식과 실제 티커를 입력하는 방식 두 가지를 선택할 수 있다. 애셋 얼로케이션 방식은 주식과 채권 같은 자산군의 비..

목차배당주 투자와 감정적 대응의 실체리얼티인컴 경험이 남긴 교훈성장주 배분으로 찾은 균형배당주 투자는 안정적인 현금 흐름을 기대하며 시작하지만 시간이 지날수록 현실적인 문제와 마주하게 된다. 이 글은 배당주 투자 속에서 감정적 대응이 어떻게 나타나는지, 리얼티인컴 경험이 어떤 교훈을 남겼는지, 그리고 성장주 배분으로 어떻게 균형을 찾았는지를 다룬다.배당주 투자와 감정적 대응의 실체배당주 투자를 처음 시작할 때는 주가 변동에 신경 쓰지 않고 장기로 보유할 수 있다는 확신에서 출발한다. 필자 또한 배당귀족과 배당왕으로 불리는 종목들을 공부하며 투자를 시작했다. 백테스트를 거친 뒤에는 배당주가 보유 수량을 꾸준히 늘리면 결국 이기는 투자라는 확신을 가질 수 있었다.이러한 확신은 숫자로 뒷받침되는 만큼 이론적으..

목차존리 투자철학과 장기투자의 의미금융문맹이 낳은 부동산 쏠림노후 현금흐름을 위한 개인연금 전략존리 전 메리츠자산운용 대표는 한국 금융시장에 만연한 금융문맹 문제를 지적해 왔다. 그는 주식 투자를 가격을 맞추는 행위가 아니라 시간에 투자하는 과정으로 설명한다. 이 글은 존리 투자철학이 강조하는 장기투자의 의미, 금융문맹이 낳은 부동산 쏠림 현상, 노후 현금흐름을 위한 개인연금 전략을 차례로 살펴본다. 존리 투자철학과 장기투자의 의미존리 전 대표는 주식 투자의 본질을 장기투자에서 찾아야 한다고 말한다. 그는 시장을 예측하려는 시도 자체가 근본적인 오류라고 지적한다. 가격을 정확히 맞출 수 있다면 누구나 부자가 될 것이라는 그의 설명은 투자자가 가져야 할 태도를 분명히 드러낸다.한국 투자자들이 매매 타이밍에..